Samsung Electronics avslöjade på måndag planer på att investera 7 miljarder dollar under de kommande tre åren för att utvidga sin flashminneproduktion i Kinas nordvästra stad Xi'an.
Företaget avslöjade i en lagstiftningsansökan att det redan har godkänts 2,3 miljarder dollar av den totala investeringen.
Enligt Reuters räknar företaget med att efterfrågan på flashminne - vilket bidrog starkt till dess rekordvinster under andra kvartalet - fortsätter in i höstkvartalet. "Kina försöker utveckla sina egna minneskipstillverkare, men det kommer troligtvis att ta flera år innan de kan konkurrera med befintliga tillverkare," säger analytiker till Reuters.
Nyheten förstärker rykten om att Samsung är en av leverantörerna av flashminnechips för nya iPhones. Enligt en ny rapport kommer iPhone 8 att erbjudas i 64/256/512 GB lagringskapacitet, med 512GB-modellen enligt uppgift att använda flash-lagringschips från Samsung.
IHS uppskattade att Samsung stod för 38,3 procent av de globala NAND-flashminnesintäkterna under juni kvartalet. Apple känner vanligtvis flashminne och andra komponenter från flera leverantörer för att minimera risken och pressa bättre priser från dem.
Förutom Samsung förväntas företag som SanDisk, SK Hynix och Toshiba också bygga NAND-flashchips för nya iPhones.
iPhone 8-mockup krediterades den nederländska 3D-artisten Martin Hajek